Cena palladu

paladium
Kraj: Światowy
Poddział: 1 uncja trojańska = 31.1034768 gramów
Kod ISO 4217 : XPD
Skrót: Nie
Kurs wymiany :
(3 grudnia 2018)

1 XPD = 1213 USD
1000 USD = 0,8244 XPD
1 XPD = 1,024.15 EUR
1000 EUR = 0,9764 XPD
1 XPD = 1,111.92 CHF
1000 CHF = 0,8993 XPD

Cena palladu wynika z wzajemnego oddziaływania podstawowych danych rynkowych, takich jak podaż i popyt na pallad ; mają na nią również wpływ emocje (np. strach przed inflacją ), wydarzenia, długofalowe wydarzenia, spekulacje i długoterminowe oczekiwania.

Podobnie jak cena złota , cena srebra i cena platyny , jest zwykle kwotowana za jedną uncję trojańską .

historia

19 wiek

W 1803 roku William Hyde Wollaston odkrył dwa nieznane wcześniej pierwiastki chemiczne , pallad i rod .

Pallad został odkryty przez Williama Hyde'a Wollastona w 1803 roku . Nazwał ją w 1804 roku po asteroidzie Pallas odkrytej dwa lata wcześniej . Wollaston znalazł pierwiastek 46 w południowoamerykańskiej rudzie platyny z powodu niewystarczającej wydajności platyny z próbek rozpuszczonych w wodzie królewskiej .

Po raz pierwszy wyizolowany z surowej platyny rzeki Chocó w północno - zachodniej Kolumbii , pallad miał swoją cenę od czasu jego odkrycia. W kwietniu 1803 r. krążyły anonimowe notatki wydrukowane w Londynie , których autora ustalił później William Hyde Wollaston, sekretarz Towarzystwa Królewskiego . Karteczki informowały o odkryciu palladu jako czwartego metalu szlachetnego , a czytelnikom poinformowano, że można go uzyskać od handlarza minerałami Jacoba Forstera, nr 1, w próbkach po 5 szylingów, pół funta i 1 funta szterlinga za sztukę. ziarno 1 szyling . 26 Gerrard Street, Soho, Londyn. Pallad wszedł na świat w cenie 480 szylingów za uncję trojańską (15,8 marek złota za gram), czyli pięć i pół ceny złota .

Jako srebrno-biały, nie matowiejący metal szlachetny, który topi się znacznie wyżej niż złoto i srebro, od początku nadawał się do wyrobu biżuterii. Był w stanie podnieść swoją cenę, ponieważ znaleziono go tylko w bardzo małych ilościach (głównie 0,1 do 0,7 procent) w surowej platynie z Kolumbii i Rosji , ale także w naturalnym osmirydzie , z których niektóre były znacznie poniżej ilości innych metale platynowe . Do 1890 r. pallad był jednym z najdroższych metali platynowych. W latach 1860-1865 pallad wyceniano na 56,1 złotych marek, od 1866 do 1870 na 50,50, od 1871 do 1875 na 32,80 i od 1886 do 1890 na 39,0 złotych marek za gram. Tak więc przez dziesięciolecia było 20 razy droższe od złota. W latach 1893-1913 cena 3 do 4 złotych marek za gram dostosowała się do rosnących w międzyczasie cen platyny, irydu i osmirydu.

W latach 1889-1899 poznano zawartość palladu w złożach żwiru magnetycznego niklu w Zagłębiu Sudbury w Kanadzie , która jest znaczna w porównaniu z zawartością platyny . Od 1899 r. szlam anodowy i pozostałości tych rud wytwarzają co najmniej tyle palladu co platyny. Wraz ze wzrostem produkcji w tych najważniejszych kopalniach niklu na świecie było tylko kwestią czasu, kiedy cena palladu zrówna się lub spadnie poniżej ceny platyny.

XX wiek

Kopalnie na rafie Merensky w RPA, w tym liczne kopalnie platyny i palladu

Na początku 1917 r. cena palladu była mniej więcej taka sama jak platyny. Ponieważ metal ten stawał się coraz trudniejszy do zdobycia, cena palladu wzrosła do 115 dolarów w połowie lipca i do 125 dolarów za uncję we wrześniu (15,70 i 17,10 marek za gram). Pod koniec 1917 roku, kiedy popyt był wysoki, pallad kosztował od 130 do 135 dolarów (17,77 do 18,45 marek za gram).

W 1919 r. cena palladu spadła ostatecznie poniżej ceny platyny po wydobyciu około 1300 kilogramów palladu z rud Sudbury. W 1923 r. pallad był wówczas tylko o połowę tańszy od platyny. W latach 1923 i 1924 geolodzy Adolph Erasmus i Hans Merensky spotkali się w Afryce Południowej w bogatych żyłach kwarcowych Waterberg , w rurze dunitowej (Dunit-Pipe) Onverwacht niedaleko Rustenburga oraz w rudach siarczkowych Rafy Merensky na przewodniku palladowym, który prawie odpowiadała platynie. W rezultacie cena palladu spadła średniorocznie o połowę ceny platyny do 1937 roku. Kiedy nadzieje górnicze południowoafrykańskiego górnictwa nie zostały w pełni spełnione, a pallad coraz częściej służył jako substytut platyny i dowiódł swojej wartości, jego cena wynosiła około dwóch trzecich ceny platyny w latach 1938-1945.

Podczas gdy w wojnie koreańskiej w latach 1950-1953 platyna ponownie osiągnęła 2,5-krotność ceny złota, pallad nie szedł w parze z tym wzrostem, tak że w 1956 osiągnął tylko nieco ponad jedną piątą ceny platyny. Najdroższy metal platynowy od prawie 100 lat stał się najtańszy, ponieważ Sudbury w Kanadzie, główny obszar górniczy na ziemi, wyprodukował tyle samo palladu co platyny. Związek Radziecki pojawił się również na rynku światowym w 1946 roku z dużymi ilościami palladu. Zwiększona produkcja i wykorzystanie palladu stworzyło również rynek złomu palladu.

Po tym, jak pallad był początkowo głównie używany w technice dentystycznej, w 1922 roku był preferowany jako metal jubilerski z 51,3% całkowitego zużycia. Ale ponieważ cena palladu spadła nawet bardziej niż cena platyny – w 1918 r. wyceniono go na 1,3-krotność ceny platyny, w 1939 r. tylko o dwie trzecie, w 1958 r. tylko o jedną czwartą ceny platyny – przerób na biżuterię również spadł i spadł. do zaledwie 6,25 procent całkowitego zużycia w 1956 roku. W przeciwieństwie do tego, znacznie wzrosło zużycie w instalacjach elektrycznych (1925 = 10,5 procent, 1956 = 76,25 procent całkowitego zużycia). Jego zastosowanie w stomatologii, które wzrosło do 63,5% w 1934 roku, było w stanie utrzymać ilość palladu dopiero w latach pięćdziesiątych i sześćdziesiątych. W przemyśle chemicznym pallad początkowo nie był w stanie zastąpić platyny ze względu na jej niższą odporność na kwasy. Używano go dopiero po II wojnie światowej .

W latach 70. w krajach uprzemysłowionych panowała stagflacja, charakteryzująca się wysoką inflacją, słabym rozwojem gospodarczym, niską produktywnością i wysokim bezrobociem. Okres ten charakteryzował się dużą niepewnością w świecie finansów, kryzysem naftowym , gwałtownym wzrostem długu publicznego USA , masową ekspansją podaży pieniądza i ucieczką inwestorów kapitałowych w aktywa realne. Cena palladu wzrosła dziewięciokrotnie w latach 1970-1980. Wzrosła 6 marca 1980 r. na giełdzie New York Mercantile Exchange (NYMEX) do poziomu 332,00 USD za uncję.

Dwa lata później, 21 czerwca 1982 r., za przyszłość palladu trzeba było zapłacić 48,50 USD. Do 1996 roku cena podlegała silnym wahaniom.

21. Wiek

Cena palladu w dolarach amerykańskich za uncję trojańską 1911–2011

Pod koniec XX i na początku XXI wieku pierwotna fantazja na temat szlachetnego metalu polegała na jego użyciu jako katalizatora samochodowego do oczyszczania spalin . Doprowadziło to do ogromnego wzrostu popytu na pallad i powstania bańki spekulacyjnej . Na tym etapie inwestorzy obawiali się, że pojawią się wąskie gardła w dostawach. Palladium zostało również sztucznie skrócone przez niektórych producentów, co wywołało panikę zakupową. 26 stycznia 2001 r. cena palladu osiągnęła najwyższy od dekady poziom 1090,00 USD. Ponieważ cena platyny wynosiła 616,00 USD za uncję trojańską tego samego dnia, cena palladu była 1,8 razy wyższa od ceny platyny.

Ze względu na wysoką cenę pallad był coraz częściej zastępowany innymi komponentami – na przykład platyną – w przypadku stosowania w przemyśle motoryzacyjnym . W tym czasie większość inwestorów sprzedawała swoje akcje palladu, co przyczyniło się do późniejszego spadku cen. Od 2001 roku cena metalu szlachetnego nadal spadała. 17 kwietnia 2003 r. cena w Nowym Jorku wynosiła 145,00 USD, czyli o 86,7 proc. Przy 1 588,05 USD cena platyny była 11 razy wyższa podczas handlu.

Wraz z ogólnym boomem towarowym cena palladu stale rosła i osiągnęła najwyższy poziom 595,10 dolarów za uncję w dniu 4 marca 2008 r. W trakcie kryzysu finansowego od 2007 r . cena znacznie spadła. W dniu 5 grudnia 2008 r. cena została podana na najniższym poziomie 161,00 USD. Kryzys załamał wszystkie klasy aktywów. Następnie trend cenowy pozostał zmienny. 21 lutego 2011 r. ustalono cenę kontraktu terminowego na pallad w wysokości 863,70 USD. Osiem miesięcy później, 5 października 2011 r., cena palladu wyniosła 537,30 USD.

Cena palladu rosła mniej więcej nieprzerwanie od 2013 roku, podczas gdy cena platyny od tego czasu spada. Jedna uncja trojańska palladu jest teraz droższa niż jedna uncja trojańska platyny (stan na listopad 2018 r.).

W grudniu 2018 r. cena palladu po raz pierwszy od 2002 r . przekroczyła cenę złota .

W grudniu 2019 r. pallad po raz pierwszy został sprzedany za ponad 2000 USD za uncję trojańską. 17 stycznia 2020 r. cena jednej uncji trojańskiej po raz pierwszy przekroczyła granicę 2500 USD, co przypisywano niedoborowi podaży .

Rynek palladu

Mechanizmy rynkowe

Rosyjska moneta palladowa
Uncja troy palladu

Popyt i podaż palladu często się zmieniają. Dlatego cena palladu jest bardzo zmienna . Oznacza to, że waha się znacznie nawet w krótkim czasie. Cena palladu jest podawana w dolarach amerykańskich i jest ujemnie skorelowana z ceną dolara. Więc jeśli kurs dolara spada, kurs palladu zwykle wzrasta.

Wyraźną wadą palladu (w porównaniu z uznanymi metalami szlachetnymi, takimi jak złoto , srebro czy platyna ) jest mniejsza płynność rynku, ponieważ występuje zarówno mniejsza podaż, jak i mniejszy popyt na monety inwestycyjne wykonane z palladu. Zakres certyfikatów na pallad jest również znacznie mniejszy niż na bardziej ugruntowane metale szlachetne. Prowadzi to również zwykle do wyższych marż handlowych na giełdach towarowych i u dealerów monet, co może być niekorzystne dla inwestorów. Możliwymi korzyściami dla inwestorów zorientowanych długoterminowo jest mniejszy wpływ traderów i spekulantów na cenę.

Pallad jest notowany w sposób ciągły tylko na kilku giełdach. Rynek palladu, wyceniany w dolarach amerykańskich, jest znacznie mniejszy niż inne rynki metali szlachetnych. Jeśli na tak mały rynek napływa dużo międzynarodowego kapitału inwestycyjnego, cena szybko skacze.

Miejsca obrotu

W przypadku standaryzowanego handlu palladem na giełdach towarowych , zgodnie z ISO 4217, jako osobny kod waluty przypisano „ XPD ” . Oznacza cenę jednej uncji trojańskiej palladu w dolarach amerykańskich. XPD to skrót waluty opublikowany przez Międzynarodową Organizację Normalizacyjną , który ma być używany do jednoznacznej identyfikacji w międzynarodowych transakcjach płatniczych . „X” oznacza, że ​​nie jest to waluta emitowana przez stan lub konfederację stanów.

Międzynarodowy Securities Identification Number do obrotu giełdowego (ISIN) jest XC0009665529. Bloomberg ticker symbol po cenie rynkowej spot palladu jest PALL <CMDTY>.

Handel kontraktami futures na pallad odbywa się przede wszystkim na Tokyo Commodity Exchange (TOCOM), ale także na New York Mercantile Exchange (NYMEX). Do 2000 roku TOCOM był najważniejszą giełdą handlu kontraktami futures na pallad. W tym roku na handel kontraktami terminowymi nałożono surowe ograniczenia. Od tego czasu obroty giełdowe rozkładają się równomiernie między giełdy towarowe w Tokio i Nowym Jorku.

London Platinum i Palladium Market (LPPM) jest najważniejszą platformą handlową na całym świecie na rynku palladu fizycznej (w barach ), który jest nazywany przez -the-counter (OTC) handlową. Do obrotu dopuszczone są wyłącznie sztabki z rafinerii i mennic, które spełniają określone wymagania jakościowe. Międzynarodowy znak jakości „dobra dostawa” (niem. „w dobrej dostawie”) gwarantuje wytłoczone lub stemplowane cechy, takie jak próba i waga. Sztabki palladu z dobrym stanem dostawy są akceptowane i sprzedawane na całym świecie.

Innym rynkiem fizycznego handlu palladem jest Zurych.

Na rynku spot ceny rynkowe są przedmiotem obrotu w celu natychmiastowej fizycznej dostawy, natomiast ceny na rynkach terminowych i opcji są ustalane dla dostaw w przyszłości. Cena spot i cena przyszłości zwykle przebiegają równolegle.

Mocowanie palladu

Londyn był historycznie ważnym ośrodkiem tego metalu. Handel został wprowadzony na początku XX wieku, obok dawnych prętów metalowych. W 1973 r. niektórzy handlarze metalami wprowadzili londyńską notowania platyny i palladu, prekursora mocowań. Wskaźnik ceny platyny i palladu był podawany na rynku spot dwa razy dziennie . W 1979 r. wiodący handlowcy z Londynu i Zurychu osiągnęli porozumienie w sprawie ujednolicenia pochodzenia i specyfikacji metali szlachetnych, które zaakceptowaliby jako dostawy „dobrej dostawy”. W 1987 roku powstał London Platinum and Palladium Market (LPPM). W 1989 roku notowania platyny i palladu zostały rozszerzone i rozwinięte do pełnoprawnych mocowań. Od tego czasu fixing platyny i palladu odbywa się dwa razy dziennie telefonicznie, aby obsłużyć jak najwięcej transakcji po ustalonej cenie.

  • Rano: od poniedziałku do piątku 9:45 UTC (10:45 CET )
  • Popołudnie: od poniedziałku do piątku 14:00 UTC (15:00 CET).

Spotkanie odbywa się w każdy dzień roboczy i przewodniczy mu Standard Bank. Przedstawiciel

którzy są członkami London Platinum and Palladium Market (LPPM).

Zakład palladu

Radzieckie monety palladowe

Inwestowanie w pallad może odbywać się poprzez fizyczne zakupy i handel papierami wartościowymi. Sztabki palladu i monety inwestycyjne można kupić w bankach, u dealerów metali szlachetnych i monet. Przechowywanie w sejfie bankowym wiąże się z kosztami wynajmu i ubezpieczenia. Jednak w ramach niektórych ubezpieczeń mienia domowego przedmioty wartościowe przechowywane w szafkach (bankowych) są uwzględniane do określonej kwoty maksymalnej. Zakup sztabek i monet wykonanych z palladu podlega opodatkowaniu podatkiem obrotowym .

Inwestorzy mogą inwestować w certyfikaty , fundusze lub fundusze giełdowe (ETF) bezpośrednio za pośrednictwem giełdy lub brokera . Dostawa fizyczna nie jest już wymagana. Certyfikaty są uzależnione od tej wypłacalności na emitenta i wpływać na sytuację popytu na giełdach towarowych pośrednio przez banki transakcji zabezpieczających (Certyfikat → Future → Spot ).

Znanymi monetami inwestycyjnymi są na przykład Palladium Maple Leaf i Panda . Sierra Leone wybiła pierwsze monety palladowe w 1966 roku . Tonga rozpoczął wydawanie monety palladowej Tonga Palladium Hau w 1967 roku. Od tego czasu monety palladowe wybito w wielu krajach: Australia, Bermudy , Chiny, Wyspy Cooka , Francja, Wyspa Man , Kanada, Palau , Portugalia, Rosja, Samoa , Szwajcaria, Słowacja, Związek Radziecki i amerykański Naród Poarch Creek . Większość z nich to specjalne monety okolicznościowe. Radzieckie monety palladowe są najbardziej rozpowszechnione na rynku niemieckim, ponieważ na początku lat 90. były sprzedawane na większą skalę przez firmy wysyłkowe, takie jak MDM . Niemniej jednak rynek monet palladowych jest zdecydowanie najmniejszym z czterech głównych metali szlachetnych.

Stosunek ceny platyny do palladu

Stosunek platyny do palladu wskazuje, ile jednostek palladu jest potrzebnych do zakupu jednej jednostki platyny. Pokazuje stosunek wartości między dwoma metalami szlachetnymi. Ponieważ oba metale są używane w podobny sposób, przydatne jest porównanie. Niska wartość wskaźnika wskazuje na zaniżoną wartość platyny w porównaniu z palladem, wysoką wartość z drugiej strony zawyżoną wartość platyny w porównaniu z palladem. W czasach kryzysu cena palladu, z jego większą zależnością od zastosowań przemysłowych, często spada znacznie bardziej niż cena platyny. W historii finansowej pallad był cenniejszym metalem do 1919 r., ale od 1920 r. cena platyny była w większości wyższa od ceny palladu.

Poniżej przedstawiono roczne najwyższe, najniższe i końcowe poziomy palladu w dolarach amerykańskich za uncję troy. Dane dotyczą cen na nowojorskim rynku spot do 1976 r., a następnie cen kontraktów terminowych na pallad , które zaczęły być notowane 3 stycznia 1977 r. na New York Mercantile Exchange (NYMEX). Tabela pokazuje również roczne poziomy zamknięcia platyny i stosunek platyny do palladu za ten sam okres. W tabeli przedstawiono również wydajność obu metali szlachetnych.

Cena palladu w dolarach amerykańskich za uncję trojańską 1977–2012
rok Szczyt
palladu
Pallad niski
Pallad na poziomie końcowym		 Zmiana
w% 		Zamknięcie
platyny 		Zmiana
w%
Stosunek platyny do palladu
1968 42,00 37,00 42,00 10.53 247,70 106,42 5.90
1969 43,00 37,00 37,00 -11,90 161,00 -35,00 4,35
1970 37,00 36,00 36,00 -2,70 124,10 −22,92 3.45
1971 37,00 36,00 37,00 2,78 110,20 -11.20 2,98
1972 60,00 37,00 60,00 62,16 144,50 31.13 2,41
1973 84,00 60,00 84,00 40,00 165,00 14.19 1,96
1974 143,80 84,00 132,50 57,74 165,00 0,00 1,25
1975 124,32 44,00 44,00 -66,79 149,40 -9,45 3.40
1976 55,00 40,00 55,00 25,00 152.00 1,74 2,76
1977 59,80 41,50 52,50 -4,55 189,20 24.47 3.60
1978 84.30 52,40 72,50 38.10 354,60 87,42 4,89
1979 190,00 70,10 182,50 151,72 692,60 95,32 3.80
1980 332,00 141,50 142,25 −22,05 606.00 -12,50 4.26
1981 149.00 63,00 69.30 −51,28 384,10 −36,62 5.54
1982 102,00 48,50 97,50 40,69 392,60 2,21 4.03
1983 174,00 93,00 157,45 61,49 399,50 1,76 2,54
1984 166,75 120,00 121,50 −22,83 293,00 −26,66 2,41
1985 129,75 90,00 95,40 -21,48 346,20 18.16 3,63
1986 152,50 94,00 118,30 24.00 476,20 37,55 4.03
1987 160,00 103,65 123,60 4,48 507,60 6.59 4.11
1988 145,25 113.00 129,00 4,37 515,60 1,58 4.00
1989 184,00 129,25 135,50 5.04 496,30 -3,74 3,66
1990 139,90 80,55 81,25 -40,04 414,00 -16,58 5.10
1991 102,50 77,50 80,65 -0,74 339,20 -18.07 4.21
1992 113.00 77,80 104,45 29,51 352,60 3,95 3.38
1993 144,50 95,50 124,35 19.05 397,50 12.73 3.20
1994 164,00 122,50 160,25 28,87 421,20 5,96 2,63
1995 182,90 128,80 129,65 -19.10 401.90 -4,58 3.10
1996 147,50 116.00 124,05 -4,32 374,60 -6,79 3,02
1997 227,60 120,25 203,15 63,76 368,80 -1,55 1,82
1998 419.00 200,00 332,15 63,50 367,20 -0,43 1.11
1999 455,00 280,00 449,20 35,24 422,20 14.98 0,94
2000 975,00 431,50 954,45 112,48 608,10 44,03 0,64
2001 1090.00 310.00 448.00 −53,06 485,00 -20,24 1.08
2002 447.00 224,00 238,00 −46,88 594,40 22,56 2,50
2003 274,00 145,00 197,50 -17,02 805.30 35,48 4,08
2004 344,70 170,60 185,25 -6,20 859,70 6,76 4,64
2005 305,00 170,20 261,50 41,16 976.00 13.53 3,73
2006 409.00 262.00 338,95 29,62 1142.00 17.01 3,37
2007 389,50 315,20 375,15 10.68 1517,50 32,89 4,05
2008 595,10 161,00 190,50 −49,22 945,00 −37,73 4,96
2009 407,90 176,15 406,90 113,60 1470,80 55,64 3,61
2010 803,50 380,40 803,50 97,47 1773,10 20,55 2,21
2011 863,70 537,30 656,30 -18,32 1403,25 -20,86 2.14
2012 727,40 556,40 704,60 7.36 1543.00 9.96 2.19
2013 788,00 630,30 716.00 1,62 1371.00 -11.15 1,91
2014 913,00 695,90 797,60 11.40 1209.15 -11,81 1,52
2015 833.00 520,90 563,10 −29,40 892,50 −26.19 1,58
2016 775,92 451,80 680,23 20,80 905.65 1,47 1,33
2017 1064,50 680,30 1061.00 55,98 938,30 3,61 0,88
2018 1210,20 815,20 1197,20 12.84 800,60 -14,68 0,67
2019 1974,60 1190,10 1909.30 59,48 977,80 22.13 0,51

linki internetowe

Indywidualne dowody

  1. ^ William Hyde Wollaston: O nowym metalu, znalezionym w Crude Platina. Phil. Trans. R. Soc. Londyn. 1 stycznia 1804, 94 , s. 419-430; doi: 10.1098 / rstl.1804.0019 ( pełny tekst ).
  2. ^ William Hyde Wollaston: O odkryciu palladu; Z obserwacjami innych substancji znalezionych w Platina. Phil. Trans. R. Soc. Londyn. 1 stycznia 1805, 95 , s. 316-330; doi: 10.1098 / rstl.1805.0024 ( pełny tekst ).
  3. ↑ a b c d e Ferdinand Friedensburg, Johann Paul Krusch: Surowce metaliczne: warunki przechowywania i znaczenie gospodarcze. Ferdinand Enke Verlag, Stuttgart 1962, tom 16
  4. ^ Dziennik geologii praktycznej. Wydane przez Juliusa Springera, Berlin 1918, tom 26
  5. ↑ a b United States Geological Survey: ceny metali z grupy platynowców (PGM) 1880–1998 (PDF; 55 kB)
  6. ^ Frankfurter Allgemeine Zeitung: Cena palladu w długoterminowym trendzie spadkowym , 25 czerwca 2003
  7. ↑ Rekordowo wysoka cena palladu – złoto niewiele droższe. W: Handelsblatt . 16 listopada 2018, dostęp 4 grudnia 2018 .
  8. ↑ Christoph Rottwilm: 1500 USD - Cena palladu wzrasta do rekordowo wysokiego poziomu. W: Manager Magazin . 20 lutego 2019, dostęp 22 grudnia 2019 .
  9. ↑ Jakob Blume: Dlaczego cena palladu eksplodowała od początku roku. W: Handelsblatt . 17 grudnia 2019, dostęp 22 grudnia 2019 .
  10. ^ Peter Hobson: „Nie ma metalu”: Rekordowe wyścigi palladu wyżej. W: Reuters . 17 stycznia 2020, udostępniono 17 stycznia 2020 .
  11. ↑ London Platinum i Palladium Market: Dobre Standardy dostawy ( pamiątka z oryginałem 22 lipca 2012 roku w Internet Archive ) Info: archiwum Link został automatycznie wstawiony i jeszcze nie sprawdzone. Sprawdź link do oryginału i archiwum zgodnie z instrukcjami, a następnie usuń to powiadomienie. @1@2Szablon: Webachiv / IABot / www.lppm.com
  12. ↑ Deutsche Bank: Edelmetalle ( pamiątka z oryginałem od 30 stycznia 2012 roku w Internet Archive ) Info: archiwum Link został wstawiony automatycznie i nie została jeszcze sprawdzona. Sprawdź link do oryginału i archiwum zgodnie z instrukcjami, a następnie usuń to powiadomienie. @1@2Szablon: Webachiv/IABot/www.etc.db.com
  13. ↑ London Platinum i Palladium Market: Lista posłów ( pamiątka z oryginałem z 22 lipca 2012 roku w Internet Archive ) Info: archiwum Link został wstawiony automatycznie i nie została jeszcze sprawdzona. Sprawdź link do oryginału i archiwum zgodnie z instrukcjami, a następnie usuń to powiadomienie. @1@2Szablon: Webachiv / IABot / www.lppm.com
  14. ↑ Federalne Ministerstwo Sprawiedliwości: ustawa o podatku od wartości dodanej
  15. ↑ Międzynarodowa Giełda Kruszców: Monety Palladium
  16. ^ NGC Collectors Society: The Collection of Palladium Coins of the World
  17. ↑ Katalog monet palladowych 2014, Gietl-Verlag, Regenstauf, ISBN 978-3-86646-846-7
  18. ↑ Stooq: Historyczne ceny palladu
  19. ↑ Stooq: Historyczne ceny platyny